Ley De Reducción De La Inflación De 2022

¿Qué es la Ley de Reducción de la Inflación de 2022?

La Ley de Reducción de la Inflación de 2022, HR 5376, busca reducir el déficit y bajar la inflación mientras se invierte en la producción de energía nacional y se reduce el costo de los medicamentos. El proyecto de ley se convirtió en ley el 16 de agosto de 2022, bajo la firma del presidente Joe Biden. Esencialmente, el proyecto de ley es una versión reducida de la "Ley de reconstrucción mejor" propuesta por la administración de Biden en 2021.1.

Se espera que la legislación recaude $737 mil millones, requiera una inversión total de $437 mil millones y reduzca el déficit en más de $300 mil millones. La nueva ley permite que Medicare negocie precios de medicamentos recetados más bajos y extiende el programa ampliado de la Ley del Cuidado de Salud a Bajo Precio por tres años hasta 2025.

Además, la legislación establece políticas destinadas a promover y apoyar proyectos de energía y transmisión nacionales. El objetivo es reducir los costos para los consumidores y ayudar a los EE. UU. a cumplir con los objetivos de emisiones a largo plazo.

• La Ley de Reducción de la Inflación de 2022 es una versión simplificada de la Ley Build It Back Better propuesta por la administración Biden.
• Para fines de la década, según los demócratas, EE. UU. logrará más de $300 mil millones en reducciones del déficit, junto con una menor inflación, inversión en producción de energía y menores costos de atención médica.
• De los $737 mil millones en ingresos recaudados, la legislación exige $222 mil millones del impuesto mínimo corporativo del 15 por ciento.
• La legislación sería la mayor inversión individual de EE. UU. en clima y energía hasta la fecha.
• Si la ley reducirá la inflación está en el centro del debate. Los defensores dicen que tendría al menos un impacto modesto durante los próximos años y los opositores dicen que no tendría ningún efecto.

Conoce la Ley de Reducción de la Inflación de 2022

Según la Casa Blanca, la Ley de Reducción de la Inflación será “la inversión más grande en clima y energía en la historia de Estados Unidos”.

La ley cumple con un objetivo demócrata de larga data de permitir que Medicare negocie precios de medicamentos más bajos, aunque con límites en la cantidad de medicamentos afectados y el marco de tiempo involucrado. Otro beneficio es el tope anual de $2,000 en costos de medicamentos de bolsillo. Una vez que el proyecto de ley se convierta en ley, las primas de atención médica de ACA para millones de estadounidenses se reducirán dentro de tres años.

Una importante fuente de financiamiento para los proyectos en la legislación será un impuesto mínimo corporativo del 15% sobre las empresas con ingresos anuales de más de $1 mil millones. Al mismo tiempo, la ley no impone nuevos impuestos a los hogares o ciertas pequeñas empresas con ingresos anuales de hasta $400,000.

¿Qué es la Ley de Reducción de la Inflación?

Con base en estimaciones de la Oficina de Presupuesto del Congreso (CBO), el Comité Conjunto de Impuestos (JCT) y el Senado, el desglose de ingresos y gastos en la legislación es el siguiente:1

cantidad	recurso
	ingreso
$ 222 mil millones	15% impuesto mínimo corporativo*
$ 265 mil millones	Reforma de Precios de Medicamentos Recetados**
$ 124 mil millones	Cumplimiento fiscal mejorado del IRS**
$ 74 mil millones	1% de comisión de recompra de acciones*
$ 52 mil millones	Extensión del límite de pérdidas *
$ 737 mil millones	ingresos totales recaudados
	invertir
$ 369 mil millones	Inversión en Seguridad Energética y Cambio Climático***
$ 64 mil millones	Extensión de la Ley del Cuidado de Salud a Bajo Precio**
$ 4 mil millones	Resistencia a la sequía occidental***
$ 437 mil millones	Inversión total
300+ mil millones de dólares	reducir el déficit total

^{*Comité Conjunto de Impuestos** Oficina de Presupuesto del Congreso*** Estimación del Senado pendiente de estimación de la CBO}

Cada componente del proyecto de ley de 755 páginas cae en una de las dos áreas enumeradas en la tabla: ingresos o inversión. Debido a que la legislación aumenta los ingresos más de lo que gasta, la diferencia entre los dos puede usarse para reducir el déficit.

Estos son los aspectos más destacados de algunas de las características más notables de la Ley de Inflación Reducida de 2022:

15% impuesto mínimo corporativo

El proyecto de ley impone un nuevo impuesto mínimo del 15% a las empresas para ayudar a pagar las medidas climáticas y de atención médica. 3 El impuesto se aplica a corporaciones con ingresos anuales de $1 mil millones. La Comisión Conjunta de Impuestos (JCT) estima que el impuesto aumentará los ingresos en $222 mil millones durante la próxima década. 1

La senadora Kyrsten Sinema (D-Ariz.) está pidiendo exenciones de impuestos para garantizar que sus votos de "sí" incluyan:

• Las empresas que utilizan la depreciación acelerada para ayudar a pagar nuevas inversiones están exentas.
• Excluye las pequeñas empresas que son subsidiarias de firmas de capital privado.

Reforma de precios de medicamentos recetados

Por primera vez, el proyecto de ley permite que Medicare negocie el precio de ciertos medicamentos. Es una política que los demócratas han intentado promulgar durante años, a pesar de la oposición de la industria farmacéutica. Se espera que estas reservas ahorren $ 265 mil millones durante 10 años, según un análisis de CBO. 4

Específicamente, la legislación permitiría a Medicare negociar precios más bajos para 10 medicamentos de alto costo a partir de 2026. 3 Para 2029, esto aumentará a 20 medicamentos. Las empresas que se nieguen a negociar impondrán un impuesto sobre las ventas de hasta el 95 por ciento sobre el medicamento. El proyecto de ley incluye precios máximos negociados para medicamentos específicos. Los demócratas moderados, incluida la senadora Sinema, han pedido que las negociaciones de precios solo se apliquen a los medicamentos más antiguos (9 años para la mayoría / 13 años para los biológicos).

95%

Se impone una sanción del impuesto sobre las ventas a las empresas que se niegan a negociar los precios de los medicamentos con Medicare.

A partir de 2025, el proyecto de ley limita los costos de bolsillo de los medicamentos para los beneficiarios de Medicare en $2,000 al año.

También limita el costo de la insulina a $35 por mes para personas con Medicare. La propuesta original requería topes para Medicare y los pacientes con seguro privado, pero los republicanos votaron en contra de extender las protecciones a los pacientes con planes privados.

Otros topes de costos de medicamentos que se aplican principalmente a los beneficiarios de Medicare también se encuentran en la legislación. Aquellos que obtienen cobertura bajo planes privados están en gran medida excluidos de esos topes porque las reglas del Senado limitan el alcance de tales disposiciones.

Otras protecciones requieren que las compañías farmacéuticas aumenten los precios de los seguros de salud más rápido que la inflación y que paguen al gobierno un reembolso por la diferencia de precio.

Fortalecimiento de la aplicación de impuestos del IRS

La Ley de Reducción de la Inflación de 2022 asigna $80 mil millones para fortalecer la aplicación del IRS. 3 Los defensores de la medida esperan que un mayor personal y una mejor tecnología permitan al IRS detectar más evasión de impuestos, especialmente entre los ultraricos. La CBO cree que esto podría impulsar los ingresos del IRS en al menos $124 mil millones durante la próxima década. 4

Las recompras de acciones estarán sujetas a un impuesto adicional una vez que la legislación se convierta en ley. Se espera que un impuesto especial del 1% sobre las recompras genere $ 74 mil millones para 2031.

Para cubrir los impuestos sobre las pérdidas de capital privado, la Ley establece límites a las pérdidas que las empresas pueden deducir de los impuestos. Las medidas están diseñadas para evitar que los ricos reduzcan o incluso eliminen su obligación tributaria sobre la renta, y agregarán hasta $52 mil millones en ingresos adicionales.

Inversiones en Seguridad Energética y Cambio Climático

Las mayores inversiones en la Ley de Reducción de la Inflación de 2022 son para la seguridad energética y el cambio climático. Tiene un total de $ 369 mil millones e incluye lo siguiente: 3

Incentivos comerciales y créditos fiscales

• Incentivar a las empresas para que implementen energías bajas en carbono y libres de carbono.
• Créditos fiscales por producción de energía e inversiones en energía eólica, solar y geotérmica.
• Créditos fiscales para almacenamiento en baterías e inversiones en biogás.
• Créditos fiscales a la inversión para energía nuclear, hidrógeno de fuentes de energía limpia, biocombustibles y tecnologías que capturan carbono de plantas de energía de combustibles fósiles.
• Basado en salarios y bonificaciones de los trabajadores de empresas que fabrican acero, hierro y otros componentes en los Estados Unidos

Las nuevas reglas de crédito fiscal hacen que los créditos fiscales EV sean difíciles de obtener: 3

• Los vehículos eléctricos deben fabricarse en América del Norte.
• Elimine los puntos de los vehículos eléctricos caros, a saber, el Hummer EV, Lucid Air y Tesla Model S y Model X.
• Créditos fiscales más bajos para vehículos eléctricos nuevos que usan minerales de batería de países fuera de los EE. UU.

Incentivos para empresas y consumidores

• Premiar a empresas y consumidores por elegir energías limpias.
• Créditos fiscales por costos residenciales de energía limpia, incluidos los sistemas solares de azotea, bombas de calor y pequeños sistemas eólicos.30 % de crédito hasta 2032 - reducción gradual después de 2032.
• Créditos fiscales para vehículos eléctricos de hasta $7,500 para vehículos eléctricos nuevos y $4,000 para vehículos usados.
• Crédito fiscal por eficiencia energética de edificios comerciales.
• Subvenciones y préstamos para ayudar a las empresas a reducir las emisiones de metano gaseoso del petróleo y el gas.
• Una tarifa impuesta a los productores con emisiones excesivas de metano.
• $27 mil millones en incentivos adicionales para tecnologías de energía limpia.

Algunas disposiciones de la Ley de Reducción de la Inflación de 2022 en realidad aumentan la producción de combustibles fósiles en tierras públicas. 3

uso de suelo publico

• Nuevos requisitos para la celebración de ventas de arrendamiento de nueva producción de petróleo y gas.
• Reanudar la venta de arrendamientos de petróleo y gas en alta mar que fueron cancelados recientemente por razones ambientales.
• El Ministerio del Interior debe realizar al menos tres ventas de arrendamiento de petróleo y gas en alta mar antes de octubre del próximo año.
• Aumento de las regalías mínimas para las empresas que explotan petróleo y gas en tierras y aguas públicas.
• Aumento de las regalías sobre tierras públicas y agua para extraer gas natural que luego se quema o descarga como desecho en lugar de venderlo como combustible.

Otras disposiciones

• $3 mil millones para subvenciones en bloque de justicia ambiental: programas dirigidos por la comunidad para abordar el cambio climático y los peligros de los contaminantes, incluidos $20 millones para asistencia técnica a nivel comunitario hasta el año fiscal 2026.
• Más de $300 millones para monitorear la contaminación del aire en comunidades de bajos ingresos, incluidos $117 millones para comunidades cercanas a contaminantes industriales.
• El impuesto especial sobre el petróleo y los productos crudos importados se elevó a 16,4 centavos por barril desde 9,7 centavos para financiar un aumento en la limpieza de sitios de desastres industriales.
• Extender permanentemente el impuesto a la producción de carbón que financia el Black Lung Disability Trust, que financia reclamos para trabajadores condicionales.

Extensión de la Ley del Cuidado de Salud a Bajo Precio

La legislación extiende la ayuda financiera hasta 2025 para ayudar a quienes participan en la ACA. 3 Si no se toma esta medida, la ayuda adicional cesará a finales de 2022. La regla también amplía la elegibilidad, lo que permite que más personas de clase media obtengan ayuda para personas mayores. La CBO estima que la expansión asistida por ACA costará $ 64 mil millones. 4

resistencia a la sequía en el oeste

Las adiciones de última hora a la Ley de Reducción de la Inflación incluyen $4 mil millones en nuevos fondos para las sequías en el oeste americano. La ley requiere que la Oficina de Reclamación aborde una sequía de 22 años que ha afectado esta parte del país.

Los fondos se utilizarán para compensar a los agricultores que voluntariamente reduzcan los suministros de agua en virtud de acuerdos a corto plazo o de varios años, así como proyectos de conservación de agua en Lake Mead y Lake Powell. También se proporcionarán fondos para mitigar el impacto ambiental de la reducción de las fuentes de agua continentales, como el Mar de Salton y el Gran Lago Salado.

Estimaciones adicionales de la Oficina de Presupuesto del Congreso (CBO)

La CBO estima que el gasto neto disminuirá en casi $15 mil millones para 2031, ya que los ahorros en medicamentos recetados superarán los nuevos gastos. Esto incluye casi $ 40 mil millones en ahorros para 2031.

Una vez que la Ley de Reducción de la Inflación de 2022 se implemente por completo, los ingresos fiscales netos se reducirán en aproximadamente $ 2 mil millones anuales, según estimaciones de la CBO. La CBO también tuvo en cuenta lo que llamó el efecto "derivado" de los salarios más altos debido a las primas de atención médica más bajas en virtud de la ACA.

En general, la CBO estima que habrá $790 mil millones en compensaciones para financiar aproximadamente $485 mil millones en nuevos gastos y exenciones fiscales. Dado que la legislación en realidad reduce el déficit, los defensores argumentan que también reducirá la inflación y actuará como una medida para reducir el riesgo de una recesión.

Modelo de presupuesto de Penn Wharton

Los críticos de la Ley de Reducción de la Inflación de 2022 citan a menudo un estudio realizado por la Escuela Wharton de la Universidad de Pensilvania en la Universidad de Pensilvania. El Modelo de Presupuesto de Penn Wharton (PWBM) estima que la Ley de Reducción de la Inflación reducirá el déficit acumulado en $248 mil millones durante la próxima década sin impacto en el PIB en 2031.5

El impacto esperado en la inflación sería "estadísticamente indistinguible de cero", según la Escuela Wharton de Penn. PWBM ejecuta otro programa en el que el subsidio de la Ley del Cuidado de Salud a Bajo Precio es permanente. En este caso (que no forma parte de la legislación actual), se estima que la reducción del déficit de 10 años caerá a $89 mil millones.

¿Cuánto reducirá el déficit la Ley de Reducción de la Inflación de 2022?

Las estimaciones van desde $248 mil millones estimados por el modelo presupuestario de Wharton en la Universidad de Pensilvania hasta $305 mil millones por la Oficina de Presupuesto del Congreso. La mayoría de las otras estimaciones son de $ 300 mil millones o más.

¿Cuáles son las consecuencias fiscales de la Ley de reducción de la inflación de 2022?

Según Tax Foundation, la legislación exige que no se apliquen nuevos impuestos a los hogares que ganan $400,000 o menos al año. El proyecto de ley extiende el crédito fiscal ampliado de la prima de Medicare en virtud de la Ley del Programa de Rescate Estadounidense (American Rescue Program Act, ARPA) hasta finales de 2025. El proyecto de ley también impone un impuesto sobre la renta contable mínimo corporativo del 15% a las empresas con más de $ 1 mil millones en ganancias, vigente después del 31 de diciembre de 2022, para los años fiscales.

¿Cómo afectará la Ley de Reducción de la Inflación de 2022 a la inflación?

La respuesta depende de a quién se le pregunte. Los demócratas del Senado dicen que reducir el costo de los medicamentos recetados y la energía mantendrá la inflación bajo control, al menos con el tiempo. La Oficina de Presupuesto del Congreso ve poco impacto en la inflación este año.

línea de fondo

La Ley de Reducción de la Inflación de 2022 es más controvertida cuando se trata del tema principal de la medida: la inflación. No existe un consenso real sobre cuánto (o incluso si) el proyecto de ley reducirá la inflación.

Hay poco debate sobre si el proyecto de ley reducirá el déficit, aunque la cantidad de reducción del déficit varía. La parte del proyecto de ley que se ocupa de los costos de los medicamentos recetados está muy por debajo de las expectativas de los demócratas, pero todos están de acuerdo en que al menos es un buen comienzo.

Si bien los impuestos más altos para las corporaciones y los ricos generalmente son bienvenidos, a algunos conservadores les preocupa que las medidas disuadan la inversión y la contratación por parte de las empresas afectadas.

Al final del día, nadie obtiene todo lo que quiere, lo que al menos demuestra que el arte del compromiso no está muerto en Washington.