Sesgo En El Proceso De Aprobación De Hipotecas

Históricamente, la propiedad de la vivienda ha sido moldeada por prejuicios raciales, étnicos y de otro tipo. Incluso en áreas de mejora, investigaciones recientes han descrito las reducciones generales en la desigualdad racial en la vivienda como "lentas, desiguales y frágiles". 1 En algunas áreas, hay pocas mejoras. Eventos como la Gran Recesión de 2008 y la pandemia de COVID-19 también redujeron las tasas de propiedad de vivienda de las minorías, especialmente para las comunidades latinas y negras. Otra investigación ha demostrado que la comunidad LGBTQ+ también enfrenta desafíos para acceder al financiamiento.

A pesar de las leyes que prohíben la discriminación en el mercado de la vivienda, las investigaciones muestran que el sesgo racial, especialmente en el proceso de aprobación de la hipoteca, continúa cimentando la segregación e influyendo en la brecha racial de riqueza. 2 Este artículo explora algunos de los sesgos que existen en los mercados inmobiliarios. Industria hipotecaria.

• La propiedad de vivienda representa casi el 30 % de la riqueza de los hogares estadounidenses, lo que hace que los préstamos hipotecarios sean un negocio muy importante.
• La aprobación de la hipoteca se refiere a las acciones relacionadas con la obtención de una hipoteca de vivienda.
• Las tácticas agresivas de discriminación crediticia se han reducido o detenido, pero el sesgo racial en el proceso de préstamo continúa cimentando la segregación y afectando la brecha racial de riqueza.
• Desde que la Ley de Vivienda Justa se convirtió en ley en 1968, la brecha de vivienda entre los hogares de minorías y blancos ha seguido aumentando, en gran parte como resultado de la Gran Recesión de 2008.
• Los prestamistas algorítmicos no han eliminado por completo el sesgo permisible contemplado por la ley estadounidense.

forma de discriminación

Para muchas familias, su hogar es su mayor activo y puede representar una parte importante de su patrimonio total. Esto es especialmente cierto para los hogares no blancos e hispanos, cuyos hogares pueden representar una parte significativa de su riqueza total.

Además, existen grandes disparidades en el valor típico de una vivienda propiedad de una familia de diferentes razas:

• Familia negra: $150,000
• Familia hispana: $200,000
• Hogares blancos, no hispanos: $230,0003

Dado que la mayoría de las personas no pueden pagar una casa, necesitan obtener la aprobación del préstamo. Este proceso de aprobación implica una serie de pasos que les ayudarán a obtener una hipoteca. La industria de préstamos es clave para la propiedad de viviendas y se espera que crezca. Según Freddie Mac, se espera que la demanda de viviendas crezca incluso si se ve afectada por la pandemia de COVID-19. De hecho, la agencia estima que las ventas de viviendas alcanzarán los 6,9 millones en 2022, aumentando a 7 millones en 2023, y la originación de hipotecas crecerá de $2,1 billones en 2022 a $2,2 billones el año siguiente. 4

Una revisión exhaustiva de la evidencia publicada por Urban Institute en 1999 encontró que los propietarios de viviendas pertenecientes a minorías en los Estados Unidos enfrentaban discriminación por parte de los prestamistas hipotecarios en dos formas principales:

• Discriminación:Esto sucede cuando a los propietarios de viviendas minoritarios calificados se les impide obtener préstamos, se les niegan préstamos o se les ofrecen condiciones de préstamo desfavorables debido a su raza o etnia.
• Diferentes efectos:Esta forma de discriminación surge cuando los solicitantes de préstamos de minorías son descalificados a una tasa más alta que los blancos, una situación que no puede demostrarse como una necesidad comercial, incluso si la razón de la diferencia no es inmediatamente obvia. 5

La negación absoluta de la vivienda es la forma más flagrante de discriminación hipotecaria. La incidencia de negaciones absolutas disminuyó. La desigualdad de vivienda entre blancos, negros e hispanos también disminuyó, pero la persistencia de la desigualdad apunta a la discriminación. 6

Discriminación Hipotecaria y Propiedad de Vivienda

La Ley de Vivienda Justa prohíbe cualquier forma de discriminación en la vivienda. Promulgada en 1968, la ley prohíbe la discriminación en la vivienda por motivos de raza, religión, sexo, situación familiar, discapacidad y etnia. El objetivo es garantizar que todos tengan acceso a la vivienda, ya sea mediante la compra o el alquiler. 7

A pesar de la ley, los estadounidenses negros todavía tienen una tasa desproporcionada de propiedad de vivienda en comparación con los estadounidenses blancos. Esto sugiere que la discriminación puede continuar y afectar las tasas de propiedad de vivienda de las minorías. Según Alanna McCargo del Urban Institute, la brecha de propiedad de vivienda para propietarios raciales y étnicos continúa ampliándose.“No solo no estamos progresando;Estamos perdiendo terreno. No podemos seguir retrocediendo. "8

Según St. Louis, a partir del segundo trimestre de 2022,9, más del 74,5 % de los propietarios de viviendas eran blancos no hispanos, en comparación con el 45,3 % de los afroamericanos y el 57,3 % de todas las demás razas, incluidos los asiáticos, los nativos de Hawái y las islas del Pacífico. Fed.1011

Los consumidores afroamericanos e hispanos compraron casas en el apogeo de la burbuja inmobiliaria y tenían más probabilidades que los blancos y los estadounidenses de origen asiático de obtener préstamos de alto riesgo, incluso si calificaban para préstamos preferenciales, dijo McCago. La tasa de recuperación es más baja que la de los blancos.12

Alanna McCargo, exvicepresidenta de política de financiamiento de viviendas en Urban Institute, dijo en un testimonio publicado en 2019 que las disparidades raciales y de propiedad de vivienda en los Estados Unidos son "peores que las que existían cuando la discriminación privada basada en la raza era legal".8

Distintas tasas de rechazo y segregación

Un estudio de 2022 realizado por la National Community Reinvestment Coalition informa que la discriminación racial persiste en las hipotecas. Si bien la mayoría de las formas de discriminación en el mercado de la vivienda se han reducido o detenido (incluidas las formas más extremas, como tergiversar las unidades de vivienda con anuncios), los autores del estudio dicen que los prestatarios negros e hispanos todavía enfrentan denegaciones desproporcionadamente altas. 13

Según el estudio, la disparidad racial en la denegación de préstamos disminuyó levemente entre la década de 1970 y 2020, mientras que la brecha en el costo de las hipotecas permaneció para negros, hispanos y asiáticos. Discriminación como esta profundiza la segregación racial al empujar a aquellos con preferencias más débiles a vecindarios formados por residentes de orígenes raciales similares. Esto solo hará que sea más difícil para los negros acumular riqueza, lo que exacerbará la brecha de riqueza racial. 13

Otros estudios han confirmado este hallazgo, incluido un informe de LendingTree de 2019 que mostró disparidades raciales en las tasas de denegación de préstamos. Según el informe, los prestatarios negros tuvieron la tasa de denegación más alta con un 17,4 por ciento y los blancos no hispanos la más baja con un 7,9 por ciento. 14

Las parejas LGTBQ+ también enfrentan discriminación en la industria hipotecaria. Estas parejas enfrentaron tasas de rechazo de préstamos un 73 por ciento más altas que las parejas heterosexuales con solicitudes similares. También es más probable que se les cobren tarifas más altas y una tasa de interés más alta de 0,15

Discriminación histórica y la ley

Históricamente, la discriminación ha dado forma al proceso de aprobación de hipotecas en los Estados Unidos. Algunos han descrito la desigualdad de vivienda como una resaca persistente de la desigualdad histórica.

La Administración Federal de Vivienda (FHA) alentó la propiedad de vivienda de clase media blanca en el siglo XX. Pero utiliza prácticas, que incluyen cláusulas restrictivas y líneas rojas, que niegan a las minorías el acceso a viviendas subsidiadas por el gobierno federal y seguros hipotecarios. dieciséis

Como se señaló anteriormente, la Ley de Vivienda Justa hace ilegal la discriminación en la vivienda basada en la raza, el origen étnico y otros factores. Una continuación de la Ley de Derechos Civiles de 1964, la Ley de Vivienda Justa se firmó a los pocos días del asesinato de Martin Luther King Jr., quien se unió a la lucha por la vivienda justa en la Marcha de Vivienda Abierta de 1966 en Chicago. 17 Algunos argumentan que el objetivo principal de la Ley de Vivienda Justa es “reducir la discriminación en el sector de la vivienda”1.

La Ley de Igualdad de Oportunidades de Crédito (ECOA, por sus siglas en inglés) de 1974 amplió las protecciones a las interacciones con lugares que brindan crédito regularmente, incluidos bancos y otras instituciones que brindan préstamos hipotecarios. Es ilegal discriminar por motivos de raza, color, religión, origen nacional, sexo, estado civil, edad o uso de asistencia pública. 18

La discriminación en la vivienda es ilegal. Si cree que ha sido discriminado por su raza, religión, género, estado civil, uso de asistencia pública, origen nacional, discapacidad o edad, hay cosas que puede hacer. Uno de los pasos es Oficina de Protección Financiera del Consumidor (CFPB) o EE. UU. Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano (HUD).

Discriminación en la vivienda en la era digital

A medida que la demanda de acceso de los consumidores a los servicios financieros continúa aumentando, el auge de las aplicaciones digitales está arrasando con el sector financiero, cambiando la forma en que las instituciones realizan negocios. Las plataformas de hipotecas digitales ahora facilitan que las personas soliciten y obtengan la aprobación de préstamos hipotecarios. Pero también plantea algunas preguntas sobre cómo abordan la discriminación del mercado.

Un estudio de UC Berkeley encontró que fintech no elimina por completo el sesgo. Según los resultados de la encuesta, muchos no mostraron discriminación en lo que respecta a las tasas de rechazo de préstamos. Pero si bien los prestamistas algorítmicos han reducido las disparidades en las tasas de rechazo, no han eliminado la "discriminación no permitida". Esto se debe a que pueden analizar el bajo comportamiento de compra de los consumidores y los consumidores que operan en un entorno menos competitivo. Cobran a un número igual de otros prestatarios latinos y negros al año para refinanciar hipotecas $765 millones. 19

Una encuesta realizada por The Markup destacó cómo los prestamistas están rechazando hipotecas de más personas de color que solicitantes blancos en 2019, a pesar de tener los mismos antecedentes financieros. En general, los prestatarios de minorías tenían entre un 40% y un 80% más de probabilidades de que se les negara un préstamo hipotecario en comparación con los consumidores blancos, incluso cuando los algoritmos estaban en juego. El informe también destacó los costos asociados con las solicitudes de hipotecas, que a menudo no son reembolsables, en otro golpe para quienes no fueron aprobados. 20

¿Qué ley prohíbe la discriminación en la vivienda?

La Ley de Vivienda Justa, aprobada en 1968, establece que es ilegal discriminar a cualquier persona que busque vivienda por motivos de raza, religión, origen nacional, género, capacidad y estado familiar. Las disposiciones de la Ley incluyen la discriminación relacionada con la compra, venta, alquiler y financiación de viviendas, independientemente del tipo. 7

¿Cuáles son las señales de advertencia de que mi prestamista puede discriminarme?

Incluso si califica para una hipoteca, es posible que lo discriminen en un intento de evitar que presente la solicitud u ofrecerle un préstamo con términos y condiciones menos favorables. También puede ser discriminado si su prestamista cierra su cuenta sin una razón válida.

¿Cómo presento una queja por discriminación contra un prestamista hipotecario?

Si cree que ha sido discriminado por un prestamista hipotecario por cualquier motivo, puede presentar una queja ante la Oficina de Protección Financiera del Consumidor. Puedes presentar una denuncia en línea O llame directamente a la agencia al 1-855-411-CFPB (2372). Algunos gobiernos estatales también protegen a los residentes de otras formas de discriminación, así que asegúrese de consultar el sitio web correspondiente para obtener más información.

línea de fondo

En los Estados Unidos, la propiedad de la vivienda representa el 40% de la riqueza familiar típica. Eso significa que el proceso de aprobación de la hipoteca puede ser un gran obstáculo en el camino hacia la riqueza y la estabilidad.

El testimonio de McCargo destacó varios cambios que dijo mejorarían la situación. Sus recomendaciones incluyen promover un sistema de financiamiento de vivienda equitativo que sea sensible al hecho de que las minorías tienen más probabilidades de carecer de historial crediticio, así como ampliar el acceso al crédito, actualizar el sistema de calificación crediticia y modernizar la FHA. McCargo también sugirió mejorar los programas de asistencia para el pago inicial, creando un "mercado robusto de microhipotecas", así como divulgación y asesoramiento para inquilinos y millennials que se preparan para irse a casa. veintiún